| 1. 穩健理財投資基金 | 2. 勿低估信貸評級風險 |
天達資產管理業務拓展經理陳婉琪（Sandy）不諱言自己的投資取態並不是十分進取，相對來說她更重分散投資以減低風險。她指出﹕「不同的投資工具及市場有不同的升跌周期，通過分散投資，我們就可減低這方面的風險。」所謂分散投資，簡單來說就是將投資分散到不同的投資工具及市場上﹔要同時做到分散投資又能保持穩定回報收益，Sandy選擇投資基金。基金是匯集性的投資產品，特色是集合了許多投資者的資金，再進行分散投資。如環球股票基金，它是由數十甚至上百隻來自歐美、日本及亞洲各主要市場的股票組合而成﹔而均衡基金更加分散地投資於股票、債券及貨幣等不同的工具上，透過基金經理專業的管理，投資於不同的產品及市場，風險得以大大降低。
除此之外，Sandy亦建議投資者可考慮透過月供基金計劃，減低市場波動所帶來的風險。月供基金計劃顧名思義是每月供款作基金投資，市面上大多月供計劃都是以定額投資形式進行，最低投資額約每月$1000。如基金價格下跌，以同樣的投資額所買入的單位就會增加﹔相反，若基金價格上升，所買入的單位就會減少。通過「平均成本效益」方法，就可以將購入單位的成本「拉勻」，緩和短期波幅，達到分散風險的效果。
Sandy表示﹕「有錢投資當然是好事，但是投資者都應該量力而為。對於一些沒有充裕資金的投資者，透過月供基金計劃，既可達到投資增值的效果，又可養成儲蓄的習慣，其實是一個不錯的選擇﹗」
稿件由香港投資基金公會提供。此文內容只代表被訪者之意見，並不代表香港投資基金公會的意見。
「法興資產星耀保證基金」的投資結構簡單，投資回報與一籃子股票信貸評級掛。不過，英業環球資產管理董事總經理陳炳強認為，信貸評級對一般投資者的來說比較陌生，投資者容易低估其相關風險。
這檔基金規定，投資期內有關公司發生任何信貸事件，有條件的票息將不獲支付。究竟何謂信貸事件﹖包括以下六點。
－破產
納入籃子的股份若出現公司被解散﹔無力償還或無法償還債務﹔與其債權力或為債權力之利益作出一般轉讓﹔安排或債務重整協議﹔被起訴、被判無力償債或破產或清盤等，投資者便不能賺取有條件票息。
－提前償還期限
因為或根據發生涉及公司一項或多項債項違約、違約事件或其他類似情況，使一項或多項債項在未到期應支付前變為到期應支付，涉及總額不少於經理人訂立之信貸衍生工具協議所列金額，或未有訂立金額。則以1000萬美元或其他等值貨幣。
－債項拖欠
因為或根據發生涉及公司一項或多項債項違約、違約事件或其他類似事件。
－無力還債
指任何適用寬限期屆滿後，未有在到期還款時作出還款，涉及總額不少於經理人訂立之信貸衍生工具協議所列金額或無訂明金額，則為1000萬美元或其他等值貨幣。
－廢除/延期償付
指公司或政府機構拒絕履行、捨棄、廢除或拒絕全部或部分的一項或多項債項，或反對有關債項的效性，涉及總額不少於違約規定。一項或多項延期償付、暫停還款或延期還款。
－重組
一名或多名持有人協定，公司或政府以對其約束力之形式宣布之一項或多項債務因證券、債項或資產強制性轉移至債項持有人，總額不少於違約規定。