Seminario
de Investigación
Trabajo 3
MARCO METODOLÓGICO
Realizado por: Ninoska
Dorante
[Consideraciones Generales] [Tipo
de Investigación] [Diseño
de la Investigación] [Población
o Universo del Estudio] [La
Muestra ]
[Métodos
y Técnicas a utilizar en la Investigación]
[Procedimientos
Metodológicos a utilizar]
3.1 Consideraciones Generales.
En este Capítulo
se expone el tipo de metodología que será utilizada para elaborar
el trabajo de grado, “la metodología esta referida al momento
que alude al conjunto de procedimientos lógicos, tecno-operacionales
implícitos en todo proceso de investigación”. (Balestrini,
1997, p. 113). Se inicia la presentación de la metodología describiendo
a continuación el tipo de investigación.
3.2 Tipo de Investigación.
La investigación se realizará basada el criterio de un Estudio Factible: Según el Manual de Trabajos de Grado de Maestría y Tesis Doctorales UPEL.(1990), "la investigación factible consiste en la elaboración de una propuesta de un modelo viable, o una solución posible a un problema de tipo práctico, para satisfacer necesidades de una institución o grupo social."
Este proyecto de investigación por su modalidad de Proyecto factible, permitirá que se desarrolle en dos fases, en primer lugar se realizará un diagnóstico de la situación existente en la realidad objeto de estudio, a fin de determinar las necesidades del Fondo Regional Guayana. En la segunda fase del proyecto se formulará el Modelo de Evaluación del Perfil de Riesgo del Inversionista propuesto en respuesta al diagnóstico inicial, donde se intenta dar respuestas o resolver el problema planteado en la organización estudiada.
En esta investigación se realizará una exploración de la institucción financiera (FRG), a fin de recopilar la mayor información posible sobre la forma de financiar, metodología para tratar al inversionista, resultados obtenidos hasta el momento y la factibilidadde desarrollar un Modelo de Evaluación que mida el Perfil de Riesgo del Inversionista.
Este proyecto debe tener apoyo en una investigación de tipo documental, de campo o un diseño que incluya ambas modalidades, a continuación se describe el diseño asociado al proyecto de investigación.
3.3 Diseño de la Investigación.
Con el diseño de la investigación se indica lo que se debe hacer para lograr los objetivos establecidos en el estudio, es el método o las técnicas para responder a las interrogantes que se plantean en el problema, son actividades secuenciales y establecidas de forma organizada para cada proyecto en particular.
Esta investigación se apoyará en: Investigación de Campo: Sabino Carlos (1986), define los diseños de campo como "aquellos métodos a emplear cuando los datos de interés se recogen en forma directa de la realidad, mediante el trabajo concreto del investigador y su equipo. El valor de éste tipo de investigación reside en que permite cerciorarse sobre las verdaderas condiciones en que se han conseguido los datos, posibilitando su revisión o modificación para garantizar un mayor nivel de confianza para el conjunto de información obtenida.
De igual forma se utilizará como complemento la Investigación Documental, se hará uso de bibliografías, proyectos y experiencias similares para contar con una base de datos que sirva de soporte a la parte teórica del proyecto.
En esta etapa se conocen y analizan todas las fuentes que serán de utilidad en la investigación, como son la bibliografía especializada, información teórica de la organización y experiencia sobre el tema a través de la clasificación y estudio de diversos aspectos relacionados con el modelo de evaluación de perfil de riesgo del inversionista o metodologías para la adjudicación de financiamiento financiera de proyectos de inversión en el Fondo regional Guayana. A continuación se delimita la investigación en cuanto al universo y población.
3.4 Población o Universo del Estudio.
Esta fase corresponde a la delimitación de la investigación, en cuanto al número de personas que integran el ámbito del estudio.
Se entiende por población "cualquier conjunto de elementos de los que se quiere conocer o investigar alguna o algunas de sus características" (Alcaide, 1979, p. 63).
En esta investigación se pretende presentar un modelo por lo cual la población debe estar definido bajo diversas características que permitan su aplicación en la institución en estudio y en otras de características similares.
La población en estudio quedara conformada por una población finita de inversionistas que son atendidos en el Fondo Regional Guayana en busqueda de financiamiento.
Debido a los propósitos establecidos en esta investigación, se tomarán de este universo, solo aquellos inversionistas que presenten proyectos cuyo monto total de inversión este comprendido entre 1.000 y 100.000 (UT) Unidades Tributarias, ya que la formulación de estos proyectos varian según las exigencias de las guias metodologícas del Fondo Regional Guayana. A continuación se definirá la muestra de nuestro estudio.
3.5 La Muestra.
Una muestra es "en esencia, un subgrupo de la población...digamos que es un subconjunto de elementos que pertenecen a ese conjunto definido en sus características al que llamamos población" (Sampieri, 1994, p. 212).
Se tomará como estrato (muestra) a lo equivalente al 50% de la población (inversionistas que son atendidos en el Fondo Regional Guayana), debido a que dependiendo del monto solicitado a ser fiananciado las características y riesgo presente en el inversionista (promotor) variara y debido a que cada proyecto es unico y los riesgo son diversos.
El Universo de este estudio esta conformado por 150 promotores que presentan proyectos de inversión a la Corporación Venezolana de Guayana y que luego son remitidos al Fondo Regional Guayana para su posterior financiamiento.
Definido el universo de estudio de manera precisa y homogénea, a los fines de obtener una muestra estadística, lo más representativa posible, se seleccionará un total de 75 promotores al azar, número que representa el 50% del universo total estudiado.
En consecuencia el tamaño global de la muestra es de 75 promotores, sin discriminarlos por actividad económica.
El témino de promotor o inversionista se refiere a: es el individuo, que está en la capacidad de formar una empresa, aportando todas y cada una de las ideas y conocimientos para conformarla; además debe tener destreza y habilidad en su desempeño.A continuación se describen los métodos y técnicas utilizadas en nuestro estudio.
3.6 Métodos y Técnicas a utilizar en la investigación.
Los Métodos son el "conjunto de técnicas que permitirán cumplir con los requisitos establecidos en el paradigma científico, vinculados a el carácter específico de las diferentes etapas de este proceso investigativo y especialmente referidos al momento teórico y al momento metodológico de la investigación". (Balestrini, 1992, p. 131).
A continuación se mencionan las técnicas e instrumentos que serán utilizadas durante el proceso de recolección de los datos de este estudio:
a) Revisión Bibliográfica: sobre la cual Bavaresco señala: Se debe recurrir a la técnica de revisión bibliográfica; tanto los libros, folletos, documentos, revistas, seminarios y muchos más vienen a brindarle al investigador todo el soporte del marco teórico, lo que significa que se percata de todo lo escrito o que esté relacionado con el tema que escogió como investigación. [BAV 94]. La Revisión Bibliográfica, se utilizará como base complementaria a la investigación central, con el fin de recopilar y revisar todos aquellos documentos que permitan confrontar el aspecto teórico con la situación real o práctica dentro del modelo sistémico de evaluación financiera de proyecto de inversión. Es importante señalar que esta revisión se efectuará antes y durante la investigación, con el objetivo de cotejar información, obtener nuevas ideas, indagar la naturaleza de los datos y realizar nuevas conclusiones.
b) Encuesta: Entendiéndose ésta, “como un conjunto de preguntas recogidas en un cuestionario para conocer la opinión del público sobre un asunto determinado” (Encarta, 1998, p. 85). La Encuesta, será dirigida a la población seleccionada, a objeto de obtener información sobre el nivel de riesgo que presentan los mismos para optar a un financiamiento y a las personas involucradas en el proceso (evaluadores de la Corporación Venezolana de Guayana y del Fondo Regional Guayana). Este instrumento servirá para obtener información acerca de los principales aspectos que contendrá el modelo evaluación del perfil de riesgo del inversionista, precisando los aspectos a considerar para la elaboración del diseño a aplicar. Este estará estructurado por un conjunto de ítems con la posibilidad de seleccionar entre cinco (5) alternativas cerradas que van desde lo positivo hasta la negativo, basadas en la Escala de Lickert y clasificadas como sigue: Muy de Acuerdo, De Acuerdo, Neutral, En Desacuerdo y Muy en Desacuerdo. La encuesta estará dirigido y se diseñará para los promotores, en función de los objetivos propuestos y en función de ellos, se orientan las preguntas, las cuales fueron estructuradas de tal manera que permitiesen al encuestado responder sólo aquello que interese para el logro de los objetivos planteados. Se aplicará a promotores cuya actividad económica sea turismo, manufactura, agrícola, servicio u otra.. Este tipo de instrumento, permitirá obtener información que por lo general el promotor no suministra durante una entrevista o en proyecto y que puede ser relevante para la investigación a desarrollar.(Encuesta)
c)
Entrevista: la
cual “consiste en la obtención de los datos de manera verbal
por parte de un sujeto informante” (Bavaresco, 1994, p. 86). Las entrevistas
permiten indagar sobre las opiniones de las personas por medio de una serie
de preguntas sin guía previa, para aclarar determinado tema o asunto
de interés. La entrevista no estructurada será aplicada a los
promotores y a las personas involucradas en el proceso (evaluadores de la
Corporación Venezolana de Guayana y del Fondo Regional Guayana) y tienen
la finalidad de obtener datos de manera informal, para que el entrevistado
no manifieste resistencia a la misma. (Entrevista)
d) Observación: La observación directa permite la recolección de datos de orden vivencial. Este método permite observar detalladamente la secuencia de los procesos de trabajos reales e identificar cada una de las etapas. Para Tamayo y Tamayo, “la observación es la más común entre las técnicas de investigación; la observación sugiere y motiva los problemas y conduce a la necesidad de la sistematización de los datos” (Tamayo, 2000, p. 55). Igualmente Bavaresco menciona que “la observación se puede considerar como técnica de mayor importancia, por cuanto es la que conecta al investigador con la realidad, es decir, al sujeto con el objeto o problema” (Bavaresco, 1994, p. 90). Esta técnica se utilizará sin necesidad de contar con un instrumento de registro y facilita su aplicación en el lugar donde ocurren los hechos. En esta etapa se tomarán en cuenta todos los elementos, que de una u otra forman guardan relación con la investigación. Se efectuará una observación de tipo participante directa, ya que el autor forma parte de la institución donde se pretende realizar toda la investigación. Para Tamayo y Tamayo “la observación participante directa es aquella en la que el investigador juega un papel determinado dentro de la comunidad en la cual se realiza la investigación”. (Tamayo, 2000, p. 60)
Con respecto a la medición de los instrumentos se utilizará el juicio de expertos, esta actividad se hará durante todas las fases de la investigación, a fin de someter el modelo de evaluación, a la consideración de Profesionales de Finanzas, Economistas, Ingenieros, Estadísticos y en Metodología para facilitar el montaje técnico y metodológico del instrumento, tanto en sus aspectos de estructura como de contenido, con la finalidad que lo evalúen pedagógicamente, de tal forma de tomar como base sus observaciones, para hacer las correcciones que tuvieran lugar, garantizando de esta forma la calidad y efectividad modelo. También se utilizará la prueba piloto, es decir, después de diseñar el instrumento para el diagnóstico, se ejecutará una prueba piloto a un grupo de diez (10) promotores, dos de cada actividad (manufacturero, servicios, turísticos, agricolay otra actividad) de los que no están en la muestra, con el fin de revisar, evaluar y determinar su confiabilidad, así como detectar si presenta alguna dificultad para conocer, si la información obtenida podrá ser utilizada para la investigación.
En relación a la presentación y análisis de los datos se procederá a la tabulación de los mismos, donde cada respuesta se expresará en términos de frecuencias absolutas y relativas representadas en porcentajes (%) y para aquellas preguntas de opinión se tomará en cuenta el criterio de repetición de contenido, con el objeto de determinar su frecuencia. Por último, se elaborarán cuadros estadísticos y gráficos para su mejor visualización, a fin de obtener información para formular conclusiones y recomendaciones.
3.7 Procedimientos metodológicos
a utilizar en función de los objetivos específicos de la investigación.
El procedimiento metodológico a seguir para lograr los objetivos especificos, se constituirá en la aplicación de la metodología que mida el perfil del promotor en relación a la experiencia como inversionista en el área de desempeño del proyecto, su formación académica, experiencia en otras áreas, capacidad técnica y gerencial que permita establecer el grado de riesgo asociado al proyecto, de igual forma se debe realizar un Análisis del Flujo de Fondos, esta resulta adecuada, cuando se desea analizar una inversión, en proceso productivo y comercial, que dura varios años constituyendo la vida útil del proyecto.
Debido a la complejidad del estudio, evaluar el Perfil de Riesgo del Inversionista debe ser realizado con precaución, debido a que en otras instituciones se utiliza con otro significado como es medir la capacidad que tiene el inversionista de invertir en un instrumento comercial y no la capacidad para realizar inversión en un proyecto de cualquier indole.
Se apoyará
la investigación en la Teoría Económica para Evaluación
de Proyectos. haciendo referencia a los conceptos de oferta y demanda, eficiencia
económica, mercados competitivos y fallas de mercado, Análisis
de Costo-Beneficio.
Además se utilizará como complemento la técnicas y métodos de evaluación económica y financiera de las empresas a través de los Estados Financieros para fijar estrategias y decisiones empresariales.
Importancia y
usuarios de los Estados Financieros.
Forma y contenido de los Estados Financieros.
Balance general.
Estado de ganancias y pérdidas.
Estados de flujo de efectivo.
Metodología de análisis de Estados Financieros.
Método porcentual.
Método de ratios financieros (Análisis de la liquidez, solvencia
y rentabilidad).
Recomendaciones en la elaboración de informes.
Casos reales de análisis e interpretación de Estados Financieros.
Empresa Comercial.
Empresa de Servicios.
Empresa Industrial.